时迁是高唐州人氏，以偷盗为业，甚至偷坟盗墓，善能飞檐走壁，人称鼓上蚤，他曾在蓟州府惹下官司，被蓟州两院押狱杨雄救下。

杨雄、石秀在翠屏山杀死淫妇潘巧云，欲投奔梁山入伙。时迁当时正在山中盗墓，恰好目击了全部过程，便趁机现身，要求同上梁山。三人遂结伴上路。途经郓州祝家庄时，因时迁偷吃店家的报晓公鸡，石秀又放火烧毁客店，惹怒了祝家庄。三人逃跑时误入埋伏，时迁被祝家庄庄客用挠钩活捉。

杨雄、石秀通过扑天雕李应，向祝家庄索要时迁，却未能成功，便赶赴梁山求援。宋江经过三次用兵，终于在孙立的卧底帮助下，攻破祝家庄，救出时迁。时迁上山后，被派到北山酒店，协助石勇，“卖酒卖肉，招接四方入伙好汉”。

呼延灼征讨梁山时，以连环甲马冲阵，使得梁山军队陷入苦战。金钱豹子汤隆推荐表兄徐宁，称他的钩镰枪可破连环马。而徐宁有家传之宝雁翎圈金甲，爱逾性命。军师吴用便让时迁前往东京，到徐宁家中盗出宝甲，以此诱徐宁上山。

时迁先在徐宁家

时迁其人不见于宋元史料，也不见于《大宋宣和遗事》、《宋江三十六人赞》以及元杂剧水浒戏等早期水浒故事和文学，应属于《水浒传》小说的原创人物。

有研究者认为，时迁盗甲可能取材自宋元话本《侯宝盗甲记》。

关于时迁的绰号，容与堂刊本、贯华堂刊本、映雪草堂刊本均作“鼓上蚤”，天都外臣序本、袁无涯刊本、芥子园刊本则作“鼓上皁”。程穆衡《水浒传注略》：“原本作“鼓上皁”，皁古通蚤爪，木笋入牙处。”

“蚤”字通“爪”、“皂”，是指车辐榫入牙中小的一头。《周礼·考工记·轮人》：“为轮，眡其绠，欲其蚤之正也。”郑玄注：“‘蚤’当为‘爪’，谓辐入牙中者也。”孙诒让正义：“车辐大头名股，蚤为小头，对股言之与人手爪相类，故以蚤为名。”时迁的绰号“鼓上蚤”，是指鼓边上起固定鼓皮作用的铜钉，取其身小而善于钻入的意思。

也有研究者认为，“鼓上蚤”是“鼓上鼜”之误。“上鼜犹言上更，言已起更戒严。时迁乃于是时大做其飞檐走壁、跳篱骗马的

骨软身躯健，眉浓眼目鲜。形容如怪族，行步似飞仙。

夜静穿墙过，更深绕屋悬。偷营高手客，鼓上蚤时迁。

余象斗：观时迁盗此甲，真可谓穿窬之盗。

袁无涯：军中得时迁辈数人为间谍侦探，何患不得敌情。

金圣叹：一百八人中，定考武松上上。时迁、宋江是一流人，定考下下。

王望如：欲破连环马，须用钩镰枪，欲用钩镰枪，先偷雁翎甲。有知藏甲之汤隆，又有善偷甲之时迁，梁山泊人才如狄公之笼，参木挑李，无不辐揍。

张恨水：王荆公论孟尝好客，谓鸡鸣狗盗之徒，出于其门，而客可知。施耐庵之写时迁入水浒，亦正王荆公之意也。一百八人中有时迁一度，而正以证一百八人之未能超于鸡鸣狗盗耳。

时迁在原著中虽然排名垫底，但形象非常鲜明。画家牛牧野对时迁曾有赞词一首：“窃国者侯，窃钩者盗。天下板荡，蒸庶无告。”

时迁并不以摧城拔寨的直面冲阵见长，却是刺探情报、敌后破坏的特战高手。他多次深入敌后“作战”，东京盗甲、火烧翠云楼、刺探曾头市、撞钟法华寺、火烧济

俞万春的《荡寇志》中，时迁奉宋江之命下山，潜入仙厄镇日升客寓，协助武松刺杀陈希真，不料行动失败，被康捷擒获，押赴京师正法。

程善之的《残水浒》中，时迁随戴宗下山打探消息，却在曹州被官军捕获。后受种师道赏识，以白衣身份领九品迪功郎之职。

巴孤的《贼三国》中，时迁参与颖水之战，潜入魏军后营放火为号，不慎被大网罩住，因腿上中箭，未能逃脱，被魏军的两只猛獒咬死。

姜鸿飞的《水浒中传》中，时迁随宋江征方腊，杭州之战后感染时疫而死。

张恨水的《水浒新传》中，时迁参与抗金，奉种师道之命潜伏在燕山府，探听敌情。北宋灭亡后与杨雄等人混入白虎节堂，毒死金国元帅斡离不，最终被金军擒获，慷慨就义。金国大将喝里色敬重他是中原好汉，以药酒毒杀，留其全尸。宋徽宗曾叹道：“我早年用童贯、蔡京，不如用这偷鸡贼也。”

而在褚同庆重撰的《水浒新传》中，时迁是飞天大圣李衮的弟子，与通臂猿侯健、没面目焦挺是同门师兄弟。他在梁山排第一百零八位，

时迁在后世被盗贼奉为祖师爷，尊为“贼神菩萨”，很多地方还建有时迁庙，对他加以供奉。此外，时迁作为中国小说史上第一个能穿房越脊的人物，对后世武侠也起到很大的启蒙作用。